Статья посвящена исследованию процессов формирования и становления советской модели банковской системы и её последующей рыночной трансформации. Показано, что для данной системы изначально было характерно противоречивое сочетание государственного, частного и кооперативного начал, при доминирующей роли первого. Это обусловило классовый характер социализации банковской системы, определило её институциональную структуру и специфику сберегательного дела на долгие годы. Пост-советская трансформация системы пошла по ультралиберальному пути с присущим ему приматом частных интересов, что привело к дисфункциональности банковского бизнеса, породившей ряд социальных проблем. Их решение связано с: развитием доступного потребительского кредитования и расширением программ льготных кредитов; созданием эффективного сектора микрофинансовых организаций и системы стройсбережений; совершенствованием системы защиты прав потребителей финансовых услуг.